监管拟2027年底前清退全部场内商品期货/QDII LOF基金（125支/260亿规模）；美国对多晶硅设21美元/KG最低进口价，冲击光伏组件企业（晶科/晶澳/天合）；白酒价格回升（茅台1753元/瓶）显示消费回暖迹象；央行黄金增持加速（7月20吨）；伯克希尔结束14季度净卖出，加仓100亿谷歌；10家公募上报创业板算力ETF；北京楼市放宽公积金贷款及非京籍购房条件；江波龙560元高位定增浮亏31%；寒武纪二季度环比增速放缓至7.8%；9月美联储不加息概率65%。政策变动（LOF清退、关税）与产业分化（光伏承压、白酒复苏）成市场新变量。
这波台风厉害，比七月初那波猛多了。
从周六晚开始台州这边就持续上强度，晚上我躺床上能听到窗外鬼哭狼嚎的风声，以及密密麻麻雨点一阵一阵掀在窗户玻璃上的声音，恍惚间真有了童年在家躲台风的感觉。
今天白天风依旧，雨也继续，听气象台说傍晚才登陆，明天凌晨才算过境。好家伙…阿豚，你玩真哒？这波浙江真是喝雨喝饱了，希望大家防洪措施都做到位了，尽量降低伤亡损失。
我也去搜了一下为什么浙江东南每年都要遭遇台风，和地理位置有关，其实台湾遭遇的台风更多，台风穿透台湾山脉后会降4-5级，福建运气好只需要扛二手台风。可惜台湾这面盾牌不够长，遮不住浙江，每年扛的都是一手满血版台风。。
……
这周末发生了不少大事，帮大家捋一下：
1、监管完善机制，计划在2027年底之前退出所有场内商品期货LOF，和QD II LOF，大部分的LOF基金将要在场内清退。想知道哪些是LOF基金很简单，看代码开头是16、50的就是了，这次相关的有125支，涉及规模260亿。
我在周五晚上有详细分析，有兴趣的自己翻回去看。以后再不能玩LOF基金套利了，事实上这次清退我猜就是年初白银LOF基金套利事件导致的。这两天有不少读者留言问他们手里的LOF基金怎么办，反正还有一年半的时间，你们找机会卖。还有人问手里LOF基金有20-30%的溢价怎么办，监管烦透了溢价基金捅了大篓子，这次就是冲你们来的，自己看着办。
2、美国周五发行政令，新增了多晶硅关税，设置了强制最低进口价21美元/KG，不区分目的地。中国自己挖硅料，加工成硅片，直接出口到美国的少，都是先出口到东南亚，在那里组装后再转口贸易卖到美国。
现在设置了最低进口价21美元，以后很难卖了，因为美国国内自己产的成本也不到21美元，他们没理由买东南亚更贵的进口。
简单说这个多晶硅关税，对国内生产硅料的企业（通威、大全、新特）影响小，对硅片企业（隆基、TCL中环）影响稍大，对组件企业（晶科、晶澳、天合）冲击最大，直接少了美国这块利润最大的市场，除非承诺去美国建厂可以豁免关税。
美国这几年搞贸易战的思路很简单，他们知道自己国内消费市场大，全世界都想卖东西给美国挣钱。所以要用关税挡住外面便宜商品进入美国，逼对方把工厂开到美国，用消费市场换取就业机会+税收。
这个行政令12月4日起效，还有4个月的缓冲时间。
3、白酒又涨价了，茅台直营店53度飞天从1719元/瓶，涨到了1753元/瓶，现在茅台酒是随行就市，二级市场已经没什么溢价，当茅台的经销商也不再有暴利可图。另一边五粮液的价格也在涨，从730涨到了745。种种迹象表明白酒消费有好转的迹象，但好的不够明显，还属于回暖早期。
4、中国央行连续第21个月增持黄金，7月买了64万盎司，将近20吨。去年每个月都买1吨左右，从3月份开始提速到5吨，4月8吨，5月10吨，6月15吨，现在7月20吨了，越买越快，感觉就是趁着这波黄金回调用力补仓。
想买黄金的现在4300也不算贵，要知道年初那会机构都看5500-6000呢，后来是因为伊朗那边打起来，美元要加息才压制了金价。我之前sell put被动在4300、4200、4100都加过仓，权利金和金价赚了两份钱。
5、伯克希尔二季度有新动向了，终于结束了连续14个季度的净卖出，二季度买了198亿股票，其中加仓了100亿谷歌，26亿买了达美航空，剩下的买入没披露。另外还回购了伯克希尔自家股票45亿，但这不包含在198亿增仓里。
之前伯克希尔手里现金最多的时候有3974亿，现在已经回落到3655亿，这依然是一笔巨大的现金。可能没有那么看空美股，但依然保持谨慎。巴菲特已经退休，现在伯克希尔全面进入阿贝尔时代，他需要穿越一个周期来证明自己实力。
6、媒体报道有10家公募基金上报了创业板算力ETF，接下来肯定又要卷发行，卷规模，但这也意味着算力板块马上就会有生力军来抬轿子，就是目前还不知道他们能拉来多少规模。
7、北京楼市又出了新的宽松政策，细则我懒得复制了，简单说就是允许公积金贷更多的钱，这本质上就是变相降息，夫妻两人最高能贷240万公积金，这搁以前只够买底层上车盘，但现在咬咬牙多凑点首付也够买小两居刚需盘了。
另一个就是把非京籍买房社保年限下调为1年。之前外地人买房交2年社保，现在交1年就行，本质上还是把在北京买房当作一种外地人稀罕的权力。也就是维持个面，房市走到2026年，外地人早没心气了。
8、存储明星股江波龙发生了一件挺逗的事，他们刚刚完成了37亿定增发行，发行价为560元/股，而本周五公司的收盘价才386元，这批37亿的定增已经浮亏31%。这种一看就是高位定增定的价，结果7月份股价腰斩，这些机构贪图定增的折价优惠，没想市场本身打折更狠，这下山顶站岗了。
在中国什么都卷，包括定增，其实江波龙这次定增的法定底价是450元左右，结果机构之间互相竞争，最后给竞到了560元，写到这又要说起我当年保千里的往事。我当时申了2000万的额度，因为价格叫的没有同行高，被挤下来了。没想保千里后来财务造假，定增锁仓还没结束就退市了。我每次分享这段经历其实是想说凡事不要做尽，留点余地。
9、寒武纪二季报营收60亿，+108%，扣非利润21.6亿，+137%。看起来挺猛的，但如果单算二季度，环比增长只有7.8%，增速在放缓，这对于一家市盈率200多倍的公司而言挺平庸的。至于舆情讨论比较多的存货上涨、现金流变差的事我觉得问题不大，存活主要是提前采购屯的材料，不是做好的成品卖不出去。寒武纪这么干是提前锁产能，毕竟目前下游根本不愁卖。总的来说我觉得这份财报不是很亮眼，显示公司的盈利天花板可能比预期的要低。
10、美国又出了一些就业数据，我懒得转了，直接说结论，链上赌场目前关于9月份加息的下注，不加息概率65%，加息0.25%的概率35%。
今晚就这些了。😽